Зразок роботи
2.5. Аналіз ефективності фінансово-економічної діяльності підприємства
Узагальнюючи показником фінансової діяльності підприємства є його прибуток, який формується як фінансовий результат за всіма видами діяльності підприємства: операційній, інвестиційній, фінансовій. Операції формування та розподілу прибутку підприємства відображається у Звіті про фінансові результати підприємства. Відобразимо процес формування та розподілу прибутку підприємства в таблиці.
Таблиця 2.12
Аналіз формування та розподілу прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2013–2015 рр., тис. грн.
№ з/п Показник 2013 2014 2015 Абс. відх. 2014 Абс. відх. 2015
1 2 3 4 5 6 7
1 Чистий дохід (виручка) від реалізації продукції 21101331 27891932 28761995 6790601 870063
2 Собівартість реалізованої продукції -11109229 -14123321 -11670171 -3014092 2453150
3 Валовий прибуток 9992102 13768611 17091824 3776509 3323213
4 Інші операційні доходи 375296 2718845 223109 2343549 -2495736
5 Сумарні операційні доходи 21476627 30610777 28985104 9134150 -1625673
6 Адміністративні витрати -400729 -526131 -586476 -125402 -60345
7 Витрати на збут -490422 -1016937 -950909 -526515 66028
8 Інші операційні витрати -8763815 -11953100 -19291239 -3189285 -7338139
9 Сумарні операційні витрати -20764195 -27619489 -32498795 -6855294 -4879306
10 Прибуток від операційної діяльності 712432 2991288 -3513691 2278856 -6504979
11 Дохід від інвестиційної та фінансової діяльності 994197 516266 2970217 -477931 2453951
12 Витрати від інвестиційної та фінансової діяльності -1270320 -833746 -5604780 436574 -4771034
13 Прибуток від звичайної діяльності до оподаткування 436309 2673808 -6148254 2237499 -8822062
14 Податки на прибуток -246422 -1409182 -707525 -1162760 701657
15 Прибуток від звичайної діяльності 189887 1264626 -5440729 1074739 -6705355
16 Чистий прибуток 189887 1264626 -5440729 1074739 -6705355
При аналізі фінансових результатів діяльності підприємства доцільним є аналіз формування його операційних витрат, які включають матеріальні витрати, витрати на оплату праці, відрахування на соціальні заходи, амортизацію, інші операційні витрати. З цих витрат формується собівартість виготовленої продукції, тому їх зміна впливає на отримуваний підприємством валовий прибуток.
Таблиця 2.13
Аналіз динаміки операційних витрат ПАТ «Укрнафта» за 2013–2015 рр., тис. грн.
Елемент операційних витрат 2013 2014 2015 Абс. відх. 2014 Абс. відх. 2015
Матеріальні затрати 1080597 1227902 2054606 147305 826704
Витрати на оплату праці 1125490 1516577 1957917 391087 441340
Відрахуванні на соціальні заходи 465432 515898 640631 50466 124733
Амортизація 1620509 1569490 1306651 -51019 -262839
Інші операційні витрати 7840016 12043290 20843405 4203274 8800115
Разом 12132044 16873157 26803210 4741113 9930053
Аналіз формування та розподілу прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2013–2015 рр показав, що в 2015 році підприємство отримало збиток в сумі 5440729 тис. грн.. за рахунок того, що темпи зросту собівартості та інших витрат перевищили ріст чистого доходу. Також має місце зниження інших операційних доходів на 2495736 тис. грн. Сумарні операційні доходи знизились на 1625673 тис. грн., а сумарні операційні витрати – на 4879306 тис. грн..
Протягом всього досліджуваного періоду відбувається зростання операційних витрат підприємства. Так у 2014 році операційні витрати збільшилися на 4741113 тис. грн. до 16873157 тис. грн. на кінець року. В 2015 році сума операційних витрат збільшилася на 9930053 тис. грн. Звичайно, найбільшу частку в операційних витратах займають матеріальні витрати і саме за рахунок їх зростання на 147305 тис. грн. відбулося зростання загального обсягу операційних витрат підприємства у 2014 році. Також значну частку займають витрати на оплату праці та інші операційні витрати, однак їх сума змінилася менше. У 2015 році також найбільш суттєвим було зростання матеріальних витрат на 826704 тис. грн. Відрахування на оплату праці збільшилися на 441340 тис. грн.
При аналізі показників прибутку виділяються такі етапи:
1) надається оцінка динаміки прибутку в цілому та в розрізі окремих видів діяльності (операційна, інвестиційна, фінансова), визначається прибутковість окремих структурних підрозділів;
2) виконується факторний аналіз прибутку за видами діяльності: факторний аналіз прибутку від операційної діяльності, у тому числі факторний аналіз валового прибутку; факторний аналіз прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг); надається оцінка внутрішніх і зовнішніх резервів. [6]
На обсяг прибутку впливають як зовнішні, так і внутрішні фактори. Тому з метою визначення впливу кожного з цих факторів проводять факторний аналіз, що являє собою комплексне вивчення та вимір впливу факторів на величину результативних показників. Кожен з факторів по–різному позначається на зміні показників.
При здійсненні факторного аналізу прибутку підприємства необхідним є виділення й вартісна оцінка факторів першого та другого рівнів впливу.
Факторами першого рівня, які впливають на формування прибутку від звичайної діяльності підприємства, є прибуток від:
– операційної діяльності;
– фінансової діяльності;
– іншої звичайної діяльності.
Факторами другого рівня є доходи та витрати, які безпосередньо впливають на фактори першого рівня, тим самим вартісно деталізуючи їх вплив. [7]
Таблиця 2.14
Факторний аналіз прибутку від звичайної діяльності ПАТ «Укрнафта» до оподаткування за факторами першого і другого рівнів за 2013–2015 рр., тис. грн.
Назва фактора 2013 2014 2015 Величина впливу фактора
2014 2015
1. Прибуток від операційної діяльності 712432 2991288 -3513691 2278856 -6504979
Прибуток валовий 9992102 13768611 17091824 3776509 3323213
Витрати адміністративні -400729 -526131 -586476 -125402 -60345
Витрати на збут -490422 -1016937 -950909 -526515 66028
Інші операційні доходи 375296 2718845 223109 2343549 -2495736
Інші операційні витрати -8763815 -11953100 -19291239 -3189285 -7338139
2. Прибуток від фінансової діяльності -276123 -317480 -2634563 -41357 -2317083
Доходи інші фінансові 994197 516266 2970217 -477931 2453951
Витрати інші фінансові -1270320 -833746 -5604780 436574 -4771034
Доходи від участі в капіталі 0 0
Витрати від участі в капіталі 0 0
3. Прибуток від іншої звичайної діяльності -246422 -1409182 -707525 -1162760 701657
Доходи інші 0 0
Витрати інші -246422 -1409182 -707525 -1162760 701657
4. Прибуток від звичайної діяльності до оподаткування 436309 2673808 -6148254 2237499 -8822062
Прибуток операційний 712432 2991288 -3513691 2278856 -6504979
Прибуток фінансовий -276123 -317480 -2634563 -41357 -2317083
Прибуток інший звичайний 0 0
5. Прибуток (збиток) від звичайної діяльності 189887 1264626 -5440729 1074739 -6705355
6. Чистий прибуток (збиток) 189887 1264626 -5440729 1074739 -6705355
Отже, як вже було сказано, що в 2015 році підприємство отримало збиток в сумі 5440729 тис. грн. Джерелом прибутку від звичайної діяльності є прибуток від операційної діяльності підприємства. Так, у 2013 році прибуток від звичайної діяльності становив 189887 тис. грн., а прибуток від операційної діяльності становив 712432 тис. грн., однак за рахунок збитковості фінансової та інвестиційної діяльності відбулося зменшення результативності діяльності підприємства. У 2014 році прибуток від звичайної діяльності до оподаткування склав 1264626 тис. грн., також за рахунок прибутку від операційної діяльності – 2991288 тис. грн. У 2015 році збиток від звичайної діяльності склав 5440729 тис. грн., від операційної діяльності 3513691 тис. грн., а від фінансової діяльності 2634563 тис. грн. .
На величину валового прибутку також впливають такі фактори, як:
– ціни на продукцію;
– обсяг виробництва;
– структура продукції;
– рівень та структура витрат.
Таблиця 2.15
Вихідні дані для розрахунку факторного аналізу валового прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2014 рік, тис. грн.
Рік Чистий дохід від реалізації Собівартість Ціна одиниці продукції Обсяг реалізації Витрати на 1 продукції Валовий прибуток
2012 20683363 11348698 585,60 35319,95 321,31 9334665
2013 21101331 11109229 626,59 33676,35 329,88 9992102
2014 27891932 14123321 657,92 42394,01 333,14 13768611
2015 28761995 11670171 717,13 40106,83 290,98 17091824
Показник 2013 2013 перерахований на реалізацію звітного року 2014
1. Чистий дохід від реалізації 21101331 26563745 27891932
2. Собівартість 11109229 13985029 14123321
3. Валовий прибуток 9992102 12578716 13768611
Факторний аналіз валового прибутку підприємства варто розпочати з розрахунку загальних змін у його валовому прибутку
∆ВП = ВП1-ВП0 (2.33)
Основні формули, які використовують для визначення впливу вищезазначених факторів, мають такий вигляд:
1. Розрахунок впливу на прибуток зміни відпускних цін на реалізацію продукції здійснюється за формулою
∆ВП1 = ВП1 – ВП 1,0 (2.34)
2. Розрахунок впливу на прибуток змін в обсязі продукції під час оцінювання за базовою собівартістю має такийй вигляд:
∆ВП2 = ВП0 * (К1-1) , (2.35)
де .К1 = С1,0/С0 (2.36)
3. Розрахунок впливу на прибуток змін в обсязі продукції, що зумовлені змінами в структурі
∆ВП3 = ВП0 * (К2-К1), (2.37)
де . К2 = ЧД1,0/ЧД0 (2.38)
4. Розрахунок впливу на прибуток економії від зниження собівартості продукції
∆ВП4 = С1,0 – С1 . (2.39)
5. Розрахунок впливу на прибуток зміни собівартості продукції за рахунок структурних зрушень в обсязі продукції
∆ВП5 =. С0*К2 – С1,0 (2.40)
Розрахунок загального впливу факторів на валовий прибуток (резерву зростання валового прибутку) здійснюється за формулою
∆ВП =. ∆ВП1 + … + ∆ВП5 (2.41)
Проведемо факторний аналіз валового прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2014 рік
∆ВП = 13768611 – 9992102 = 3776509
∆ВП1 = 13768611 – 12578716 = 1075536
К1 = 13985029/11109229 = 1,26
∆ВП2 = 9992102 * (1,26-1) = 2597947
К2 = 26563745/21101331 = 1,26
∆ВП3 = 9992102 * (1,26-1,26) = 0
∆ВП4 = 13985029-14123321 = --138292
∆ВП5 =.11109229*1,26-13985029 = 12600
∆ВП =.1075536+2597947+0-138292 +12600 = 3776509
Узагальнення результатів факторного аналізу відобразимо у таблиці 2.12.
Таблиця 2.12 - Результати факторного аналізу валового прибутку підприємства, тис. грн.
Назва фактора Сума впливу
Відхилення валового прибутку всього
В т.ч. за рахунок 3776509
1. Зміни цін на продукцію 1062936
2. Зміни обсягу виробництва і реалізації 2597947
3. Зміни структури продукції 0
4. Зміни рівня витрат -138292
5. Зміни структури витрат 12600
Резерв зростання валового прибутку 3649550
Таким чином, протягом 2014 року відбулося зростання суми валового прибутку на 3776509 тис. грн. від 9992102 тис. грн. у 2013 році до 13768611 тис. грн. на кінець 2014 року. Позитивно на зміну валового прибутку вплинули такі фактори:
- підвищення цін на продукцію викликали збільшення валового прибутку на 1062936 тис. грн.;
- ріст обсягів виробництва – на 2597947 тис. грн.
- зміни в структурі витрат – на 12600 тис. грн..
Негативно на зміну валового прибутку вплинуло збільшення витрат, яке викликало зниження валового прибутку на 138292 тис. грн..
Проведемо факторний аналіз валового прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2015 рік
Таблиця 2.15
Вихідні дані для розрахунку факторного аналізу валового прибутку ПАТ «Укрнафта» за 2015 рік, тис. грн.
Показник 2014 2014 перерахований на реалізацію звітного року 2015
1. Чистий дохід від реалізації 27891932 26387151 28761995
2. Собівартість 14123321 13361362 11670171
3. Валовий прибуток 13768611 13025789 17091824
∆ВП = 17091824 – 13768611 = 3323213
∆ВП1 = 17091824 – 13025789 = 573468,6
К1 = 13361362/14123321 = 0.95
∆ВП2 = 13768611 * (0.95-1) = -688431
К2 = 26387151/27891932 = 0.95
∆ВП3 = 13768611 * (0,95-0,95) = 0
∆ВП4 = 13361362-11670171 = 1691191
∆ВП5 =.14123321*0,95-11670171 = 1746984
∆ВП =.573468,6-688431+0+1691191+1746984 = 3323213
Узагальнення результатів факторного аналізу відобразимо у таблиці 2.12.
Таблиця 2.12 - Результати факторного аналізу валового прибутку підприємства, тис. грн.
Назва фактора Сума впливу
Відхилення валового прибутку всього
В т.ч. за рахунок 3323213
1. Зміни цін на продукцію 573468,6
2. Зміни обсягу виробництва і реалізації -688431
3. Зміни структури продукції 0
4. Зміни рівня витрат 1691191
5. Зміни структури витрат 1746984
Резерв зростання валового прибутку 1576229
У 2015 році валовий прибуток ПАТ «Укрнафта» збільшився на 3323213 тис. грн. до 17091824 тис. грн. Позитивно на зміну валового прибутку вплинули такі фактори:
- підвищення цін на продукцію викликали збільшення валового прибутку на 573468,6 тис. грн.;
- зниження рівня витрат – на 1691191 тис. грн.
- зміни в структурі витрат – на 1746984 тис. грн..
Негативно на зміну валового прибутку вплинуло зниження обсягів виролбництва, яке викликало зменшення валового прибутку на 688431 тис. грн..
Магістр